Para responder à pergunta sobre as razões que justificam a existência do spread bancário, precisamos analisar cada alternativa e identificar qual delas não se encaixa como justificativa. a) A margem de lucro é o fator de maior relevância no spread do Indicador de Custo de Crédito (ICC) apurado pelo BCB, para a maioria dos segmentos de instituições financeiras. - Esta afirmação é verdadeira, pois a margem de lucro é um componente importante do spread. b) Existem custos dos bancos com a obtenção de informações para concessão de crédito e com formulação de contratos. - Esta afirmação também é verdadeira, pois os bancos têm custos operacionais que impactam o spread. c) O grau de concentração do mercado bancário é relativamente elevado na concessão de empréstimos no Brasil. - Esta afirmação é verdadeira e pode justificar o spread, pois a concentração pode levar a menos competição e, consequentemente, spreads mais altos. d) Sua composição inclui inadimplência esperada, lucros, impostos diretos, depósito compulsório para o FGC e custos administrativos. - Esta afirmação é verdadeira, pois todos esses fatores são considerados na formação do spread. e) Leva em consideração a diferença entre a taxa média cobrada pelos empréstimos e a taxa média de captação pelas instituições financeiras (paga aos depositantes). - Esta afirmação é verdadeira e é uma das definições básicas do spread. Dessa forma, todas as alternativas apresentadas justificam a existência do spread bancário, exceto a alternativa a), que afirma que a margem de lucro é o fator de maior relevância, o que pode não ser verdade em todos os contextos. Portanto, a resposta correta é: a).